RMF vs Thai ESG 2569: SSF จบแล้ว

สรุปสั้นที่สุด: ปีภาษี 2569 กองทุนรวมที่ซื้อแล้วลดหย่อนภาษีได้เหลือ 2 ตัว คือ RMF (30% ของเงินได้ อยู่ในเพดานรวม 500,000 บาท ถือ 5 ปีและถึงอายุ 55) กับ Thai ESG (30% ของเงินได้ ไม่เกิน 300,000 บาท เพดานแยก ถือ 5 ปี) ส่วน SSF ซื้อแล้วลดหย่อนไม่ได้แล้วตั้งแต่ปีภาษี 2568 แต่ใครที่ถือหน่วย SSF เก่าอยู่ยังต้องถือให้ครบ 10 ปีตามเงื่อนไขเดิม

บทความนี้เทียบ RMF vs Thai ESG แบบข้อต่อข้อ อธิบายว่า SSF จบลงอย่างไรและคนที่ถืออยู่ต้องระวังอะไร พร้อมตัวอย่างคำนวณภาษี 4 กรณีที่ไล่ทีละขั้นภาษีได้ด้วยมือ และบอกตรงๆ ว่าหลังปี 2569 อะไรรู้แล้ว อะไรยังไม่รู้ ทุกตัวเลขอ้างกฎกระทรวงหรือเอกสารกรมสรรพากรที่เราเปิดอ่านจริง รายการอยู่ท้ายบทความ

RMF vs Thai ESG 2569 เทียบกันชัดๆ (และสถานะ SSF)

ตารางนี้สรุปเงื่อนไขที่ใช้กับ การซื้อในปี 2569 เท่านั้น เพราะทั้งสามกองทุนมีกำหนดเวลาตามกฎหมายคนละช่วง

เงื่อนไข	RMF (กองทุนรวมเพื่อการเลี้ยงชีพ)	Thai ESG (กองทุนรวมไทยเพื่อความยั่งยืน)
ลดหย่อนสูงสุด	30% ของเงินได้พึงประเมิน	30% ของเงินได้พึงประเมิน ไม่เกิน 300,000 บาท
เพดานรวม 500,000 บาท	นับรวม กับ PVD, กบข., กองทุนสงเคราะห์ครูเอกชน, กอช., ประกันบำนาญ	ไม่นับรวม (เพดานแยก)
ระยะถือครอง	ถือ ไม่น้อยกว่า 5 ปี นับจากวันซื้อครั้งแรก และ ขายคืนเมื่ออายุ 55 ปีบริบูรณ์ ขึ้นไป	ถือ ไม่น้อยกว่า 5 ปี นับจากวันซื้อแต่ละครั้ง
ต้องซื้อต่อเนื่องไหม	ต้องซื้อต่อเนื่อง หยุดได้ไม่เกิน 1 ปีติดต่อกัน	ไม่ต้อง
ช่วงเวลาของเงื่อนไขนี้	ไม่มีวันสิ้นสุดในตัวบท (ใช้กับเงินได้ตั้งแต่ 1 ม.ค. 2563 เป็นต้นไป)	หน่วยที่ซื้อ 1 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2569 เท่านั้น
ที่มา	กฎกระทรวง ฉบับที่ 357 ข้อ 2 (55)	กฎกระทรวง ฉบับที่ 395

สถานะ SSF ปี 2569: ซื้อใหม่ ลดหย่อนไม่ได้แล้ว เพราะสิทธิ์ใช้กับหน่วยที่ซื้อ 1 ม.ค. 2563 – 31 ธ.ค. 2567 เท่านั้น ส่วนหน่วย SSF เก่าที่เคยใช้สิทธิ์ ยังต้องถือครบ 10 ปีนับจากวันซื้อ (กฎกระทรวง ฉบับที่ 357 ข้อ 3 (102)) เงื่อนไข 10 ปีนี้เป็นของ SSF เท่านั้น ไม่เกี่ยวกับ Thai ESG ที่ซื้อปี 2569 ซึ่งถือ 5 ปี

สองเรื่องที่คนพลาดบ่อยจากตารางนี้:

• 30% ของ RMF กับ 30% ของ Thai ESG แยกกัน เงินได้ 600,000 บาท ซื้อ RMF ได้ถึง 180,000 บาท และ Thai ESG ได้อีก 180,000 บาท ไม่ได้หาร 30% ร่วมกัน
• RMF ถูกจำกัดสองชั้น คือ 30% ของเงินได้ และเพดานรวม 500,000 บาทร่วมกับกองทุนเกษียณอื่น ชั้นไหนต่ำกว่า ชั้นนั้นคือเพดานจริงของคุณ

SSF จบแล้ว: คนที่ถือหน่วยอยู่ต้องทำอะไรบ้าง

SSF เข้ามาแทน LTF ในปี 2563 แต่ตั้งแต่วันแรกก็เป็นมาตรการมีวันหมดอายุ กฎกระทรวง ฉบับที่ 357 (พ.ศ. 2563) ข้อ 3 เพิ่ม (102) ให้ยกเว้นภาษีสำหรับค่าซื้อหน่วย SSF ไม่เกิน 30% ของเงินได้และไม่เกิน 200,000 บาท “สำหรับเงินได้พึงประเมินที่ได้รับตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม พ.ศ. 2563 ถึงวันที่ 31 ธันวาคม พ.ศ. 2567” ประกาศอธิบดีกรมสรรพากร (ฉบับที่ 369) ข้อ 1 (1) ก็เขียนตรงกันว่าต้อง “ได้ซื้อหน่วยลงทุนนั้นในระหว่างวันที่ 1 มกราคม พ.ศ. 2563 ถึงวันที่ 31 ธันวาคม พ.ศ. 2567”

เราตรวจหน้า “กฎหมายออกใหม่” ของกรมสรรพากรเมื่อ 1 ตุลาคม 2569 กฎกระทรวงฉบับล่าสุดที่ลงไว้คือฉบับที่ 401 (พ.ศ. 2568) และ ไม่มีฉบับใดต่ออายุ SSF ปีภาษี 2568 และ 2569 จึงใช้สิทธิ์ SSF ไม่ได้

ถ้าคุณถือ SSF ที่ซื้อช่วงปี 2563-2567 อยู่

สิทธิ์ที่เคยใช้ไปแล้ว ไม่ได้หายไปเอง แต่มีเงื่อนไขผูกอยู่จนกว่าจะครบกำหนด:

• ต้องถือต่อเนื่องไม่น้อยกว่า 10 ปีนับจากวันซื้อ แต่ละครั้งที่ซื้อนับแยกกัน (ประกาศอธิบดีฯ ฉบับที่ 369 ข้อ 1 (2)) นี่คือ 10 ปีนับจากวันที่ซื้อ ไม่ใช่การนับปีปฏิทินแบบ LTF สมัยก่อน หน่วยที่ซื้อเร็วที่สุดในปี 2563 จะเริ่มครบกำหนดในปี 2573 ตรวจวันครบกำหนดของแต่ละรายการได้จากหนังสือรับรองหรือแอปของ บลจ.
• ข้อยกเว้น คือขายคืนเพราะทุพพลภาพ (แพทย์ที่ทางราชการรับรองต้องให้ความเห็น) หรือเสียชีวิต
• ย้ายกอง SSF ได้ แต่ต้องโอนไปกอง SSF ปลายทางให้เสร็จภายใน 5 วันทำการนับจากวันถัดจากวันที่กองต้นทางรับคำสั่ง จึงจะนับระยะถือครองต่อเนื่อง (ข้อ 6) ถ้าขายออกมาเป็นเงินสดแล้วค่อยซื้อใหม่ ถือว่าผิดเงื่อนไข
• กำไรตอนขายเมื่อครบ 10 ปี ได้รับยกเว้นภาษี ตาม (103) ของกฎกระทรวง ฉบับที่ 357

ถ้าขายก่อนครบ 10 ปี จะเกิดอะไรขึ้น

ประกาศอธิบดีฯ ฉบับที่ 369 ข้อ 4 กำหนดไว้ 3 อย่าง:

1. หมดสิทธิ์ยกเว้นภาษี ที่เคยใช้กับหน่วยนั้น
2. ต้องยื่นแบบเพิ่มเติมเสียภาษีย้อนหลัง ของปีภาษีที่เคยนำค่าซื้อไปหัก โดยข้อ 4 ระบุว่าครอบคลุมปีภาษีที่ “อยู่ในช่วงระยะเวลาไม่เกิน 5 ปี” นับจากวันยื่นแบบของปีนั้นจนถึงวันยื่นแบบเพิ่มเติม พร้อมเงินเพิ่มตามมาตรา 27 แห่งประมวลรัษฎากร ซึ่งคิด 1.5% ต่อเดือนหรือเศษของเดือน ของภาษีที่ต้องชำระ
3. กำไรจากการขาย (capital gain) ต้องเสียภาษี โดยคำนวณต้นทุนแบบเข้าก่อนออกก่อน (FIFO)

ตัวอย่างเพื่อให้เห็นขนาด: ถ้าปีภาษี 2566 คุณซื้อ SSF 100,000 บาท และเงินก้อนนั้นทั้งก้อนอยู่ในขั้นภาษี 10% สิทธิ์ที่ได้คือภาษีที่ไม่ต้องจ่าย 100,000 × 10% (10,000) บาท ถ้าขายก่อนครบ 10 ปี ภาษี 10,000 บาทนี้ต้องจ่ายคืน และเงินเพิ่มจะเดินเดือนละ 1.5% ของ 10,000 บาท (150 บาทต่อเดือน) นับจากพ้นกำหนดยื่นแบบของปีภาษี 2566 จนถึงวันที่ชำระ ยิ่งเก็บไว้นานก่อนขาย เงินเพิ่มยิ่งสะสม (แต่เงินเพิ่มตามมาตรา 27 ต้องไม่เกินจำนวนภาษีที่ต้องชำระ) และข้อ 4 จำกัดการยื่นแบบเพิ่มเติมไว้เฉพาะปีภาษีที่อยู่ภายใน 5 ปีนับจากวันยื่นแบบของปีนั้นถึงวันยื่นแบบเพิ่มเติม ปีที่พ้นช่วงนั้นไปแล้วจึงไม่อยู่ในขอบเขตของข้อนี้ ตัวเลขจริงของคุณขึ้นกับขั้นภาษีของปีนั้นและวันที่ยื่นแบบเพิ่มเติม ให้ตรวจกับกรมสรรพากร สายด่วน 1161 ก่อนตัดสินใจขาย

ซื้อ SSF เพิ่มในปี 2569 ได้ไหม

ถ้า บลจ. ยังเปิดขายกองนั้นอยู่ก็ซื้อได้ แต่ ไม่ได้สิทธิ์ลดหย่อน และมีอีกจุดหนึ่งที่ควรรู้ ข้อ 1 ของกฎกระทรวง ฉบับที่ 357 แก้ (32) ให้การยกเว้นภาษีกำไรจากการขายหน่วยกองทุนรวมทั่วไป “ไม่รวมถึง” เงินที่ได้จากการขายคืน SSF ส่วนกำไร SSF ที่ยกเว้นตาม (103) จำกัดเฉพาะเงินที่มาจากค่าซื้อที่เคยได้สิทธิ์ยกเว้นและถือครบ 10 ปี เมื่ออ่านสองข้อนี้รวมกัน กำไรจากหน่วย SSF ที่ซื้อหลังสิทธิ์สิ้นสุดจึง อาจไม่ได้รับยกเว้นภาษีเลย นี่เป็นการอ่านจากตัวบทของเรา ยังไม่พบคำวินิจฉัยของกรมสรรพากรเรื่องนี้ ถ้าคุณมีหน่วยแบบนี้ ให้ถาม 1161

RMF: กองทุนเกษียณที่ผูกกับอายุ 55

RMF คือกองทุนลดหย่อนตัวเดียวในปี 2569 ที่ ไม่มีวันหมดอายุเขียนไว้ในกฎหมาย กฎกระทรวง ฉบับที่ 357 ข้อ 2 แก้ (55) ให้ยกเว้นค่าซื้อหน่วย RMF “ในอัตราไม่เกินร้อยละสามสิบของเงินได้พึงประเมิน เฉพาะส่วนที่ไม่เกินห้าแสนบาท” สำหรับเงินได้ตั้งแต่ 1 มกราคม 2563 เป็นต้นไป

เงื่อนไขหลักของ RMF

• เพดาน: 30% ของเงินได้พึงประเมิน และเมื่อรวมกับ PVD, กบข., กองทุนสงเคราะห์ครูโรงเรียนเอกชน, ประกันชีวิตแบบบำนาญ และ กอช. แล้วต้องไม่เกิน 500,000 บาท
• ระยะถือครอง: ตัวบทเขียนว่าต้อง “ถือหน่วยลงทุนดังกล่าวมาแล้วไม่น้อยกว่าห้าปีนับตั้งแต่วันซื้อหน่วยลงทุนครั้งแรกและไถ่ถอนหน่วยลงทุนนั้นเมื่อผู้มีเงินได้มีอายุไม่ต่ำกว่าห้าสิบห้าปีบริบูรณ์” ต้องครบ ทั้งสองข้อ
• ความต่อเนื่อง: กฎกระทรวงให้เป็นไปตามหลักเกณฑ์ที่อธิบดีประกาศ คำถาม-คำตอบ RMF ของตลาดหลักทรัพย์ฯ สรุปเงื่อนไขปัจจุบันว่า “ไม่ระงับการลงทุนเกินกว่า 1 ปีติดต่อกัน” และ “ไม่กำหนดขั้นต่ำ” ตัวเลข “ซื้อขั้นต่ำ 500 บาท” ที่คนจำกันมาเป็นเงื่อนไขก่อนปี 2563
• ผิดเงื่อนไข: ต้องคืนสิทธิ์ที่เคยใช้และเสียเงินเพิ่มตามมาตรา 27 เช่นเดียวกับ SSF

อายุมีผลกับ RMF มากกว่าที่คิด

เพราะต้องครบทั้ง 5 ปีและอายุ 55 ปี วันที่ขายได้จริงคือ “วันที่มาถึงทีหลัง” ระหว่างสองเงื่อนไข:

อายุตอนซื้อ RMF ครั้งแรก	ครบ 5 ปีเมื่ออายุ	ขายได้โดยไม่ผิดเงื่อนไขเมื่ออายุ
30	35	55 (รอเงื่อนไขอายุ)
48	53	55 (รอเงื่อนไขอายุ)
52	57	57 (รอเงื่อนไข 5 ปี)
58	63	63 (รอเงื่อนไข 5 ปี)

ความหมายคือ ยิ่งอายุน้อย เงิน RMF ยิ่งถูกล็อกนาน คนอายุ 30 ล็อกราว 25 ปี คนอายุ 52 ล็อก 5 ปี ตรงนี้ไม่ใช่เรื่องดีหรือไม่ดี แต่เป็นสิ่งที่ต้องรู้ก่อนเลือกว่าเงินก้อนไหนควรไปอยู่ตรงไหน

Thai ESG: เพดานแยก 300,000 บาท ถือ 5 ปี (ถึงสิ้นปี 2569)

Thai ESG เริ่มจากกฎกระทรวง ฉบับที่ 390 (พ.ศ. 2566) ซึ่งให้ลดหย่อน 30% ของเงินได้ ไม่เกิน 100,000 บาท และต้องถือ 8 ปี ต่อมา กฎกระทรวง ฉบับที่ 395 (พ.ศ. 2567) ประกาศในราชกิจจานุเบกษา 3 ธันวาคม 2567 ปรับเงื่อนไขสำหรับช่วงหนึ่งโดยเฉพาะ:

“ในปีภาษี 2567 ถึงปีภาษี 2569 หากผู้มีเงินได้มีการซื้อหน่วยลงทุนระหว่างวันที่ 1 มกราคม พ.ศ. 2567 ถึงวันที่ 31 ธันวาคม พ.ศ. 2569 ให้เงินได้ตามวรรคหนึ่งเท่าที่จ่ายเป็นค่าซื้อหน่วยลงทุนในอัตราไม่เกินร้อยละสามสิบของเงินได้พึงประเมิน เฉพาะส่วนที่ไม่เกินสามแสนบาท โดยผู้มีเงินได้ต้องถือหน่วยลงทุน…ไม่น้อยกว่าห้าปีนับตั้งแต่วันที่ซื้อหน่วยลงทุน”

เงื่อนไขหลักของ Thai ESG สำหรับการซื้อปี 2569

• เพดาน: 30% ของเงินได้พึงประเมิน ไม่เกิน 300,000 บาท (สรุปค่าลดหย่อนของกรมสรรพากร ข้อ 21)
• เพดานแยก: ไม่นับรวมในเพดาน 500,000 บาทของกลุ่มเกษียณ
• ระยะถือครอง: 5 ปีนับจากวันที่ซื้อ แต่ละครั้งนับแยก ตัวอย่าง ซื้อวันที่ 20 ธันวาคม 2569 จะครบ 5 ปีในเดือนธันวาคม 2574 (ตรวจวันครบกำหนดที่แน่นอนกับ บลจ.)
• ความต่อเนื่อง: ไม่ต้องซื้อทุกปี
• หน่วยที่ซื้อ 21 พ.ย. – 31 ธ.ค. 2566 อยู่ใต้กฎกระทรวง ฉบับที่ 390 เดิม จึงยังต้องถือ 8 ปี
• ผิดเงื่อนไข: กฎกระทรวง ฉบับที่ 395 ข้อ 2 ให้ “หมดสิทธิได้รับยกเว้นและต้องเสียภาษีเงินได้สำหรับเงินได้ที่ได้รับยกเว้น…มาแล้วด้วย”

Thai ESG ลงทุนในหลักทรัพย์ไทยที่ผ่านเกณฑ์ด้านสิ่งแวดล้อม สังคม และธรรมาภิบาลตามที่ ก.ล.ต. กำหนด ความเสี่ยงและผลตอบแทนจึงขึ้นกับนโยบายของแต่ละกอง บทความนี้ไม่เปรียบเทียบหรือแนะนำกองใดกองหนึ่ง ก่อนซื้อให้อ่านหนังสือชี้ชวนและสอบถามผู้แนะนำการลงทุนที่มีใบอนุญาต

เพดานรวม 500,000 บาท: ใครแชร์ถังเดียวกับ RMF

ปี 2569 เพดานรวม 500,000 บาทเหลือสมาชิกน้อยลงหนึ่งตัว (SSF ออกไปแล้ว) แต่ยังมีรายการที่หลายคนลืมว่าอยู่ในถังเดียวกัน:

รายการ	เพดานของตัวเอง	อยู่ในเพดานรวม 500,000?
RMF	30% ของเงินได้พึงประเมิน	ใช่
กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ (PVD) ส่วนที่ลูกจ้างสะสม	ลดหย่อนตามจริงไม่เกิน 10,000 บาท ส่วนที่เกินได้รับยกเว้น รวมแล้วไม่เกิน 15% ของค่าจ้าง (กฎกระทรวง ฉบับที่ 126 ข้อ 2 (35))	ใช่
กบข.	เท่าที่จ่ายจริง ไม่เกิน 500,000	ใช่
กองทุนสงเคราะห์ครูโรงเรียนเอกชน	เท่าที่จ่ายจริง ไม่เกิน 500,000	ใช่
กอช.	ไม่เกิน 30,000	ใช่
เบี้ยประกันชีวิตแบบบำนาญ	15% ของเงินได้ ไม่เกิน 200,000	ใช่
Thai ESG	30% ของเงินได้ ไม่เกิน 300,000	ไม่ — เพดานแยก

วิธีคิดเพดาน RMF ของตัวเองใน 3 บรรทัด

1. เพดาน 30%: เงินได้พึงประเมินทั้งปี × 30%
2. ที่ว่างในถัง 500,000: 500,000 − (PVD ส่วนของคุณ + กบข. + กอช. + ประกันบำนาญ + กองทุนครูเอกชน)
3. RMF ที่ลดหย่อนได้จริง = ค่าที่ต่ำกว่าระหว่างข้อ 1 กับข้อ 2

ตัวอย่าง เงินได้ 1,800,000 บาท สะสม PVD 15% (270,000 บาท) ข้อ 1 ได้ 540,000 บาท ข้อ 2 ได้ 230,000 บาท RMF ที่ลดหย่อนได้จริงคือ 230,000 บาท ถ้าซื้อ 360,000 บาทเพราะคิดจาก 30% อย่างเดียว ส่วนเกิน 130,000 บาทจะถูกล็อกถึงอายุ 55 โดยไม่ได้ลดภาษีเลย

ตัวอย่างคำนวณ 4 กรณี: ซื้อเท่าไรลดภาษีได้เท่าไร

ทุกกรณีเป็นเงินเดือน (เงินได้ประเภท 40(1)) หักค่าใช้จ่าย 50% สูงสุด 100,000 บาท ค่าลดหย่อนส่วนตัว 60,000 บาท ประกันสังคม 10,500 บาท (5% ของฐาน 17,500 บาท × 12 เดือน) คิดภาษีตามขั้นบันไดปี 2569: 150,000 แรกยกเว้น, 150,001-300,000 = 5%, 300,001-500,000 = 10%, 500,001-750,000 = 15%, 750,001-1,000,000 = 20%, 1,000,001-2,000,000 = 25% ตัวเลขเหล่านี้คือตัวอย่างประกอบการอธิบายกติกา ไม่ใช่คำแนะนำว่าควรซื้อเท่าไร

กรณีที่ 1: เงินเดือน 30,000 บาท (360,000 บาท/ปี)

360,000 − 100,000 − 60,000 − 10,500 = เงินได้สุทธิ 189,500

ภาษีทั้งปีมีแค่ 1,975 บาท และทั้งหมดอยู่ในขั้น 5% ถ้าซื้อ RMF หรือ Thai ESG 39,500 บาท เงินได้สุทธิจะเหลือ 150,000 บาทพอดี ภาษีเป็น 0 บาท

ซื้อมากกว่า 39,500 บาทไม่ได้ลดภาษีเพิ่ม เพราะภาษีติดลบไม่ได้ เพดาน 30% (108,000 บาท) จึงไม่ใช่ตัวเลขที่ควรใช้วางแผนในกรณีนี้ เงินลดหย่อน 39,500 บาทคืนภาษีได้ 5% คือ 1,975 บาท แลกกับการล็อกเงิน 5 ปี (Thai ESG) หรือจนอายุ 55 (RMF) — คุ้มหรือไม่ขึ้นกับว่าคุณต้องใช้เงินก้อนนี้เมื่อไร

กรณีที่ 2: เงินเดือน 60,000 บาท (720,000 บาท/ปี)

720,000 − 100,000 − 60,000 − 10,500 = เงินได้สุทธิ 549,500

เพดาน 30% ของ RMF และของ Thai ESG อยู่ที่ 216,000 บาทต่อกอง ลองดูสองระดับ:

(ก) ซื้อแค่พอหลุดขั้น 15%: Thai ESG 49,500 บาท

549,500 − 49,500 = เงินได้สุทธิ 500,000

ประหยัด 7,425 บาท หรือ 15% ของเงินที่ซื้อ นี่คือเงินลดหย่อนที่ “ได้ผลต่อบาท” สูงสุดของคนกลุ่มนี้

(ข) RMF 100,000 + Thai ESG 100,000 บาท

549,500 − 200,000 = เงินได้สุทธิ 349,500

ประหยัด 22,475 บาท จากเงินลงทุน 200,000 บาท แยกได้เป็น 49,500 บาทแรกที่ลดภาษีได้ 15% (7,425 บาท) และอีก 150,500 บาทที่ลดได้ 10% (15,050 บาท) เฉลี่ยราว 11.2% เห็นได้ว่าบาทหลังๆ มีค่าทางภาษีน้อยกว่าบาทแรก

กรณีที่ 3: เงินเดือน 100,000 บาท (1,200,000 บาท/ปี) ไม่มี PVD

1,200,000 − 100,000 − 60,000 − 10,500 = เงินได้สุทธิ 1,029,500

เพดาน 30% = 360,000 บาทต่อกอง RMF ซื้อได้เต็ม 360,000 บาท (ยังไม่ชนเพดานรวม 500,000 เพราะไม่มี PVD) ส่วน Thai ESG ถูกจำกัดที่ 300,000 บาท

ใช้เต็มทั้งสองกอง: RMF 360,000 + Thai ESG 300,000 บาท

1,029,500 − 660,000 = เงินได้สุทธิ 369,500

ประหยัด 107,925 บาท แต่ต้องใช้เงินสด 660,000 บาทในปีเดียว — เกินครึ่งของรายได้ทั้งปี

ถ้าซื้อเฉพาะ Thai ESG 300,000 บาท

1,029,500 − 300,000 = เงินได้สุทธิ 729,500

ประหยัด 60,450 บาท (300,000 บาทนี้ไปตัดขั้น 25%, 20% และส่วนหนึ่งของขั้น 15%) โดยเงินถูกล็อก 5 ปี ไม่ใช่จนถึงอายุ 55

กรณีที่ 4: เงินได้ 1,800,000 บาท/ปี สะสม PVD 15% (เพดานรวมเริ่มบังคับ)

PVD ส่วนของลูกจ้าง 270,000 บาท ถูกหักเข้ากองทุนผ่านเงินเดือนอยู่แล้ว (แต่ยังต้องกรอกใช้สิทธิ์ในแบบ ภ.ง.ด.90/91 เอง) จึงนำมาหักตั้งแต่ต้น

1,800,000 − 100,000 − 60,000 − 10,500 − 270,000 = เงินได้สุทธิ 1,359,500

ที่ว่างในเพดานรวมเหลือ 500,000 − 270,000 = 230,000 บาท นี่คือ RMF สูงสุดที่ลดหย่อนได้ แม้ 30% ของเงินได้จะเป็น 540,000 บาทก็ตาม

RMF 230,000 + Thai ESG 300,000 บาท

1,359,500 − 530,000 = เงินได้สุทธิ 829,500

ประหยัด 123,975 บาท (359,500 บาทตัดขั้น 25% ได้ 89,875 บาท อีก 170,500 บาทตัดขั้น 20% ได้ 34,100 บาท)

อยากเห็นว่าเงินที่ล็อกไว้ 5 ปีหรือจนอายุ 55 จะโตเป็นเท่าไรภายใต้สมมติฐานผลตอบแทนต่างๆ ลองใช้เครื่องคำนวณดอกเบี้ยทบต้น หรือเครื่องคำนวณเงินเกษียณ เพื่อดูว่าเงินก้อนนี้ช่วยเป้าหมายเกษียณได้แค่ไหน

หลังปี 2569: อะไรรู้แล้ว อะไรยังไม่รู้

Thai ESG ตั้งแต่ปี 2570: ตัวบทที่มีอยู่ตอนนี้

กฎกระทรวง ฉบับที่ 395 ไม่ได้ยกเลิก วรรคหนึ่งของ (105) ที่มาจากกฎกระทรวง ฉบับที่ 390 แต่แทนที่เฉพาะวรรคสองด้วยเงื่อนไขพิเศษปี 2567-2569 วรรคหนึ่งที่ยังมีผลอยู่เขียนว่า ค่าซื้อหน่วย Thai ESG ยกเว้นได้ “ในอัตราไม่เกินร้อยละสามสิบของเงินได้พึงประเมิน เฉพาะส่วนที่ไม่เกินหนึ่งแสนบาท” ต้อง “ถือหน่วยลงทุน…ไม่น้อยกว่าแปดปีนับตั้งแต่วันที่ซื้อหน่วยลงทุน” สำหรับ “เงินได้พึงประเมินที่ได้รับตั้งแต่วันที่ 21 พฤศจิกายน พ.ศ. 2566 ถึงวันที่ 31 ธันวาคม พ.ศ. 2575”

ความหมาย: ถ้าไม่มีกฎหมายใหม่ออกมาก่อน การซื้อ Thai ESG ตั้งแต่ 1 มกราคม 2570 จะกลับไปใช้เพดาน 30% ไม่เกิน 100,000 บาท และถือ 8 ปี WealthMagik สรุปไว้ตรงกัน นี่เป็นการอ่านจากตัวบท ณ 1 ตุลาคม 2569 ไม่ใช่การคาดการณ์นโยบาย

สิ่งที่ยังไม่รู้: รัฐบาลจะต่อเงื่อนไข 300,000 บาท / 5 ปีหรือไม่ หรือจะรวม Thai ESG เข้าไปในโครงสร้างใหม่ เราไม่พบประกาศใดเรื่องนี้

TISA: ยังไม่ใช่กฎหมาย และเป้าหมายเลื่อนไปปีภาษี 2570

• 8 ธันวาคม 2568: ครม.เศรษฐกิจเห็นชอบหลักการบัญชี TISA (Thailand Individual Savings Account) และเพดานลดหย่อนรวมกลุ่มการออม 800,000 บาท (ฐานเศรษฐกิจ 8 ธ.ค. 2568, Finnomena ซึ่งระบุเองว่ายังไม่ประกาศเป็นกฎหมาย) เดือนกุมภาพันธ์ 2569 ข่าวยังรายงานว่าหน่วยงานที่เกี่ยวข้องอยู่ระหว่างจัดทำหลักเกณฑ์ (ThaiPublica 27 ก.พ. 2569)
• 21 กรกฎาคม 2569: รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังให้สัมภาษณ์ว่าคงจะ ไม่มีเงื่อนไขตัวคูณ ตามระดับรายได้ที่เคยเสนอ และเพดาน 800,000 บาท “ยังอยู่ระหว่างพิจารณา” (The Nation)
• 27 ก.ค., 31 ส.ค. และ 11 ก.ย. 2569: ข่าวหุ้นรายงานว่ากระทรวงการคลังตั้งเป้าให้มีผล ปีภาษี 2570 และเพดานยังไม่สรุป (มีรายงานตั้งแต่ “ไม่ต่ำกว่า 5 แสน” ถึง 800,000 บาท) (ข่าวหุ้น 27 ก.ค., ข่าวหุ้น 31 ส.ค., ข่าวหุ้น 11 ก.ย.)

สถานะ ณ 1 ตุลาคม 2569: หน้า “กฎหมายออกใหม่” ของกรมสรรพากร กฎกระทรวงล่าสุดคือฉบับที่ 401 (พ.ศ. 2568) และไม่มีกฎกระทรวงหรือพระราชกฤษฎีกาเรื่อง TISA ปีภาษี 2569 จึงใช้เพดานเดิมทั้งหมด: RMF ในเพดานรวม 500,000 บาท และ Thai ESG 300,000 บาท ตัวอย่างทุกกรณีข้างบนคำนวณแบบนั้น ถ้าคุณกำลังวางแผนปี 2570 ให้รอดูกฎหมายที่ออกจริง เพราะตัวเลขในข่าวเปลี่ยนมาแล้วหลายรอบ

คิดอย่างไรก่อนเลือก RMF หรือ Thai ESG

เราไม่แนะนำกองทุนรายตัว และไม่บอกว่าใครควรซื้อเท่าไร (ผู้เขียนไม่มีใบอนุญาตผู้แนะนำการลงทุน) แต่กติกาภาษีข้างต้นทำให้ตั้งคำถามได้ชัดขึ้น 5 ข้อ:

1. เงินก้อนนี้ต้องใช้เมื่อไร? Thai ESG ล็อก 5 ปีนับจากวันซื้อ RMF ล็อกจนกว่าจะครบ 5 ปีและอายุ 55 ถ้าคุณอายุ 30 RMF คือเงินที่แตะไม่ได้ราว 25 ปี
2. ขั้นภาษีสูงสุดของคุณคือขั้นไหน? มูลค่าของการลดหย่อนเท่ากับอัตราภาษีของขั้นที่ถูกตัดออก กรณีที่ 1 ได้คืน 5% กรณีที่ 4 ได้คืน 20-25% ล็อกเงินเท่ากันแต่ได้ประโยชน์ต่างกันหลายเท่า
3. ซื้อเท่าไรถึงจะหลุดขั้น? กรณีที่ 2 แสดงว่า 49,500 บาทแรกได้ผล 15% ส่วนที่เกินได้ 10% บางคนอาจพอใจแค่ซื้อให้หลุดขั้นบนสุด
4. เพดานรวม 500,000 เหลือเท่าไร? มี PVD, กบข. หรือประกันบำนาญ ให้หักก่อน (กรณีที่ 4) Thai ESG ไม่ได้รับผลกระทบจากข้อนี้
5. รักษาเงื่อนไขได้ไหม? RMF ห้ามหยุดซื้อเกิน 1 ปีติดต่อกัน ถ้ารายได้ไม่แน่นอน ให้คิดถึงปีที่อาจไม่มีเงินซื้อ ส่วน Thai ESG ไม่มีเงื่อนไขนี้ แต่ต้องซื้อภายใน 31 ธันวาคม 2569 ถ้าอยากได้เงื่อนไข 300,000 บาท / 5 ปี

ทั้งสองกองเป็นการลงทุนที่มูลค่าขึ้นลงได้ ภาษีที่ประหยัดได้ไม่ใช่ผลตอบแทนของกองทุน และไม่ได้ชดเชยการขาดทุน ถ้ามีโอกาสต้องใช้เงินก่อนครบกำหนด การคืนสิทธิ์พร้อมเงินเพิ่ม 1.5% ต่อเดือนอาจกินประโยชน์ที่ได้ไปหมด

อ่านค่าลดหย่อนรายการอื่นที่ใช้ร่วมกันได้ในรายการลดหย่อนภาษี 2569 ทั้งหมด ทบทวนวิธีคิดขั้นบันไดภาษีที่วิธีคำนวณภาษีเงินได้บุคคลธรรมดา 2569 และถ้ามี PVD อยู่แล้ว ดูคู่มือกองทุนสำรองเลี้ยงชีพประกอบ จากนั้นใช้เครื่องคำนวณภาษีเงินได้บุคคลธรรมดาจำลองตัวเลขของคุณเองก่อนโอนเงิน

แหล่งอ้างอิง

เนื้อหาตรวจสอบกับเอกสารต้นฉบับต่อไปนี้ เมื่อวันที่ 1 ตุลาคม 2569:

• กฎกระทรวง ฉบับที่ 357 (พ.ศ. 2563) ราชกิจจานุเบกษา เล่ม 137 ตอนที่ 19 ก 10 มีนาคม 2563 — ข้อ 1 แก้ (32) กำไรจากการขายหน่วยกองทุนรวม (ไม่รวม SSF/RMF), ข้อ 2 แก้ (55) RMF 30% / 500,000 / ถือ 5 ปีและอายุ 55, ข้อ 3 เพิ่ม (102) SSF เฉพาะเงินได้ 1 ม.ค. 2563 – 31 ธ.ค. 2567 ถือ 10 ปี พร้อมรายการเพดานรวม 500,000 และ (103) กำไร SSF · mr357.pdf
• กฎกระทรวง ฉบับที่ 390 (พ.ศ. 2566) ราชกิจจานุเบกษา เล่ม 140 ตอนที่ 69 ก 8 ธันวาคม 2566 — Thai ESG วรรคหนึ่ง: 30% ไม่เกิน 100,000 บาท ถือ 8 ปี เงินได้ 21 พ.ย. 2566 – 31 ธ.ค. 2575 · mr390.pdf
• กฎกระทรวง ฉบับที่ 395 (พ.ศ. 2567) ราชกิจจานุเบกษา เล่ม 141 ตอนที่ 77 ก 3 ธันวาคม 2567 — Thai ESG ซื้อ 1 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2569: 30% ไม่เกิน 300,000 บาท ถือ 5 ปี และผลของการผิดเงื่อนไข · mr395.pdf
• ประกาศอธิบดีกรมสรรพากร เกี่ยวกับภาษีเงินได้ (ฉบับที่ 369) — เงื่อนไข SSF: ข้อ 1 ช่วงซื้อและถือ 10 ปี, ข้อ 4 ผลของการผิดเงื่อนไข (ยื่นแบบเพิ่มเติม เงินเพิ่มมาตรา 27 กำไรคิดแบบ FIFO), ข้อ 6 การย้ายกองภายใน 5 วันทำการ · dg369.pdf
• สรุปค่าลดหย่อนภาษีเงินได้บุคคลธรรมดา กรมสรรพากร ฉบับปรับปรุง 28 มกราคม 2568 — ข้อ 11 (PVD ส่วนลดหย่อนตามจริงไม่เกิน 10,000 บาท), ข้อ 12-16 (ประกันบำนาญ, กบข., กองทุนครูเอกชน, กอช.) และข้อ 21 (Thai ESG) · tax_deductions_update280168.pdf
• กฎกระทรวง ฉบับที่ 126 (พ.ศ. 2509) ข้อ 2 (35) — ยกเว้นเงินสะสม PVD ส่วนที่เกิน 10,000 บาท ไม่เกิน 15% ของค่าจ้าง · rd.go.th/2502.html
• ประมวลรัษฎากร มาตรา 27 — เงินเพิ่ม 1.5% ต่อเดือนหรือเศษของเดือน · rd.go.th/5943.html
• หน้ากฎหมายออกใหม่ กรมสรรพากร — ตรวจ 1 ต.ค. 2569 กฎกระทรวงล่าสุดฉบับที่ 401 (พ.ศ. 2568) ไม่พบกฎหมายต่ออายุ SSF หรือเรื่อง TISA · rd.go.th/21221.html
• ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย — คำถาม-คำตอบ RMF (13 ธ.ค. 2566) เงื่อนไขซื้อต่อเนื่องและไม่กำหนดขั้นต่ำ · set.or.th และสรุปค่าลดหย่อน 2568 (20 พ.ย. 2568) Thai ESG ไม่ต้องซื้อต่อเนื่อง · set.or.th (แหล่งรอง ไม่ใช่ตัวประกาศอธิบดีฯ)
• Thai ESG ปี 2570-2575 — WealthMagik สรุปเงื่อนไข 100,000 บาท / 8 ปี ตรงกับตัวบทกฎกระทรวง 390 · wealthmagik.com (แหล่งรอง)
• สถานะ TISA — ฐานเศรษฐกิจ 8 ธ.ค. 2568, Finnomena, ThaiPublica 27 ก.พ. 2569, The Nation 21 ก.ค. 2569, ข่าวหุ้น 27 ก.ค. / 31 ส.ค. / 11 ก.ย. 2569 (ลิงก์ในหัวข้อหลังปี 2569) — เป็นข่าว ไม่ใช่กฎหมาย

บทความนี้ให้ข้อมูลทั่วไปเกี่ยวกับกติกาภาษี ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน ภาษี หรือการลงทุนเป็นรายบุคคล และไม่ได้แนะนำกองทุนรายใด ผู้เขียนไม่มีใบอนุญาตผู้แนะนำการลงทุนจากสำนักงาน ก.ล.ต. ก่อนลงทุนให้อ่านหนังสือชี้ชวนและปรึกษาผู้มีใบอนุญาต ก่อนใช้สิทธิ์หรือขายหน่วยที่ยังติดเงื่อนไข ให้ตรวจกับกรมสรรพากร สายด่วน 1161 หรือ rd.go.th หากเนื้อหาส่วนใดไม่ตรงกับประกาศล่าสุด ให้ยึดตามประกาศของกรมสรรพากร